Giełda DEX - czym jest i jak zacząć z nią pracować

Decentralizacja jest jedną z głównych zasad branży kryptowalut, nic więc dziwnego, że popularność DeFi i zdecentralizowanych giełd (DEX) rośnie od kilku lat. W tym artykule eksperci Trustee opowiedzą, czym są zdecentralizowane giełdy kryptowalut, jak są regulowane, czym różnią się od scentralizowanych i jak rozpocząć z nimi współpracę. Zalety i wady, prognozowane perspektywy i ocena najlepszych zdecentralizowanych giełd - czytaj dalej w naszej recenzji!

Czym jest giełda DEX?

Zdecentralizowana giełda (DEX, decentralized exchange) to platforma wymiany aktywów cyfrowych, która działa na zasadzie decentralizacji - bez centralnego zarządzania w osobie jednej osoby lub grupy osób i bez centralnego węzła lub serwera.

W swej istocie zdecentralizowana giełda jest platformą blockchain do transakcji peer-to-peer (P2P) bez pośredników, która nie przechowuje na swoich serwerach danych osobowych użytkowników ani informacji o ich funduszach. Użytkownicy wymieniają aktywa za pomocą inteligentnych kontraktów i algorytmów opartych na rozproszonej księdze.

Pierwsze zamiary stworzenia giełd kryptowalut DEX pojawiły się w 2014 r., ale aktywny rozwój rozpoczął się dopiero w 2018 r.

Jak i co reguluje DEX

Co rządy sądzą o platformach finansowych i technologicznych, które są faktycznie zarządzane przez społeczność samych użytkowników i nie ma centralnego organu odpowiedzialnego za wszelkie transakcje na takich giełdach?

Podobnie jak w przypadku kryptowalut w ogóle, władze różnych krajów nie zajęły jednoznacznego stanowiska. Na przykład singapurski organ regulacyjny chce stworzyć nowe ramy regulacyjne specjalnie dla deksów, podczas gdy Stany Zjednoczone próbują zastosować istniejące.

W większości krajów na świecie zdecentralizowane giełdy nie są regulowane, ponieważ nie są powiązane z żadnymi osobami fizycznymi ani prawnymi. W przypadku jakichkolwiek naruszeń po prostu nie ma nikogo, kogo można by obwiniać lub wysyłać oficjalne wnioski.

Jak działają DEX-y

Zamówienia są realizowane na blockchainie przy użyciu inteligentnych kontraktów. Środki użytkowników są przechowywane na ich własnych urządzeniach. Istnieją zdecentralizowane giełdy na różnych blockchainach, ale najpopularniejsze z nich wykorzystują Tron, Ethereum i Binance Chain.

Zdecentralizowana giełda działa jako platforma do wyszukiwania zleceń kupna, które pokrywają się ze zleceniami sprzedaży i odwrotnie, a sam handel odbywa się bezpośrednio między użytkownikami.

Zalety i wady DEX

Zdecentralizowane giełdy mają zarówno oczywiste zalety, jak i wady:

Różnice między giełdami zdecentralizowanymi i scentralizowanymi

Główną różnicą jest brak centralnego organu zarządzającego: osoby, grupy osób lub firmy, która zarządza giełdą i jest odpowiedzialna za dane użytkowników i transakcji, nadzoruje działanie platformy oraz podejmuje decyzje dotyczące polityki i rozwoju projektu. Giełdy są zarządzane automatycznie lub półautomatycznie przy zaangażowaniu członków społeczności w proces decyzyjny projektu.

Użytkownicy są w pełni kontrolowani i odpowiedzialni za swoje fundusze, aplikacje, dane i działania. Z drugiej strony wszystkie operacje są całkowicie przejrzyste, a wszystkie transakcje i przepływy środków można śledzić w łańcuchu bloków. Środki nigdy nie są przekazywane stronom trzecim, ale są przedmiotem obrotu bezpośrednio między portfelami użytkowników.

Scentralizowane giełdy mają narzędzia do manipulacji rynkiem i mogą w każdej chwili zablokować dowolne konto użytkownika z powodu "podejrzanych" transakcji. Ponadto scentralizowane giełdy mają adresy prawne, co oznacza, że władze rządowe w danej jurysdykcji mogą przejąć własność, skonfiskować serwery i zablokować konta użytkowników. Takie działania nie są możliwe na giełdach zdecentralizowanych ze względu na fakt, że serwery mieszczą się w różnych geolokalizacjach, znajdują się w "luce prawnej".

Przykłady zdecentralizowanych giełd

W ostatnich latach liczba platform dex znacznie wzrosła. Przyjrzyjmy się najpopularniejszym zdecentralizowanym giełdom kryptowalut w rankingach, które są uważane za najlepsze na rynku.

JustSwap to zdecentralizowany protokół handlowy oparty na TRON w celu automatycznego zapewnienia płynności.

Idex to dex do handlu tokenami ERC-20 w czasie rzeczywistym na Ethereum i możliwość przeprowadzania transakcji z portfela sprzętowego. Wśród zalet jest możliwość anulowania zlecenia bez prowizji.

Waves dex to wieloplatformowa giełda projektu Waves na blockchainie o tej samej nazwie. Użytkownicy mogą handlować dowolną parą tokenów bez konieczności korzystania z waluty pośredniej lub wykonywania dodatkowych transakcji. Zalety obejmują wysoką przepustowość sieci, szybkość transakcji i bezpieczeństwo.

Pancake Swap to Binance Smart Chain (BSC) dex ze zautomatyzowanym modelem animatora rynku. Umożliwia handel tokenami BEP-20 i Binance Smart Chain, a nagrody są przyznawane za zwiększanie płynności. Funkcje obejmują regularne loterie z różnymi nagrodami i własną kolekcję NFT.

Bancor Network to zdecentralizowana giełda z automatyczną wyceną i brakiem różnicy między cenami kupna i sprzedaży. Tokeny są wymieniane bezpośrednio z platformą. Stabilną dostępność tokenów w rezerwie zapewnia protokół platformy, który pozwala na natychmiastowe transakcje.

DEX Binance to zdecentralizowana alternatywa dla głównej giełdy.

Uniswap to zdecentralizowana giełda Ethereum z automatycznym protokołem płynności. Umożliwia handel tokenami ETH i ERC-20, a także otrzymywanie nagród za zapewnianie płynności.

Raydium to zautomatyzowana platforma animatora rynku (AMM) zbudowana na Solanie, gdzie użytkownicy mogą wymieniać, handlować i zapewniać płynność w celu generowania dochodu z aktywów cyfrowych.

1inch to agregator płynności zdecentralizowanych giełd, który łączy duże giełdy w jedną sieć. Umożliwia to podzielenie transakcji na różne DEX i zminimalizowanie poślizgu.

THORChain to zdecentralizowana giełda kryptowalut założona w 2021 roku. Obecnie na giełdzie dostępne są 23 monety i 30 par handlowych.

Jak rozpocząć pracę z DEX

Aby rozpocząć pracę ze zdecentralizowaną giełdą, wystarczy połączyć ją z portfelem Trustee Wallet za pomocą narzędzia WalletConnect. Przyjrzyjmy się przykładowi jednej z najlepszych zdecentralizowanych giełd, Uniswap.

1. Aby połączyć swój portfel z giełdą, przejdź do strony DEX Uniswap i kliknij przycisk Użyj Uniswap w prawym górnym rogu. 
2. W prawym górnym rogu kliknij przycisk Połącz z portfelem, aby połączyć swój portfel Trustee Wallet z platformą. 
3. Wybierz WalletConnect z listy oferowanej przez system wymiany DEX w wyskakującym oknie. 
4. Interfejs wygeneruje kod QR, który należy zeskanować za pomocą portfela Trustee Wallet, klikając ikonę QR w prawym górnym rogu aplikacji. 
5. Po zeskanowaniu kodu należy potwierdzić połączenie portfela z UniSwap w aplikacji Trustee Wallet. 
6. Teraz możesz sprawdzić saldo swojego portfela i dokonać transakcji wymiany bezpośrednio na stronie Uniswap. Wybierz żądane tokeny, określ kwotę i niezbędne parametry wymiany, a następnie kliknij przycisk Swap. 
7. Po kliknięciu przycisku eter z salda zostanie wysłany do Uniswap w celu wymiany na żądane tokeny.
8. Włącz wyświetlanie żądanego tokena w portfelu Trustee. Po zakończeniu operacji wymiany zakupiona kwota pojawi się na saldzie. 
9. Po zakończeniu odłącz portfel od zdecentralizowanej giełdy Uniswap. 

Uwaga! Trustee dodał obsługę tokena Uniswap i możliwość jego kupna/sprzedaży za pomocą karty bankowej.

Perspektywy DEX

Ponieważ charakterystyczne zalety zdecentralizowanych giełd - anonimowość i bezpieczeństwo - są zgodne z głównymi podstawowymi ideami blockchain, cieszą się one dużą popularnością wśród zaawansowanych handlowców kryptowalut. Branża może spodziewać się jeszcze większego wzrostu i masowego przyjęcia przez użytkowników ze względu na chęć nowych projektów do uproszczenia interfejsu użytkownika i popularyzacji kryptowalut wśród zwykłych użytkowników.

Zdecentralizowane giełdy odpowiadają na główne zapotrzebowanie świata kryptowalut: użytkownicy nie chcą i nie powinni powierzać swoich danych i środków osobom trzecim.

Dzięki rozprzestrzenianiu się zdecentralizowanych finansów możemy spodziewać się znacznego rozwoju technologicznego projektów i wprowadzenia szerokiej gamy nowych funkcji na giełdach.

Ponadto widzimy już, że scentralizowane giełdy kryptowalut dodają funkcjonalność DEX do swojej infrastruktury, ponieważ widzą pewne zapotrzebowanie. Fakt ten ma również pozytywny wpływ na wzrost wolumenów handlowych zdecentralizowanych giełd.